دانلود کتاب Dynamic hedging: Managing vanilla and exotic options (به فارسی: پوشش پویا: مدیریت وانیل و گزینه های عجیب و غریب) نوشته شده توسط «Nassim Nicholas Taleb»
اطلاعات کتاب پوشش پویا: مدیریت وانیل و گزینه های عجیب و غریب
موضوع اصلی: مدیریت: مدیریت پروژه
نوع: کتاب الکترونیکی
ناشر: Wiley
نویسنده: Nassim Nicholas Taleb
زبان: English
فرمت کتاب: djvu (قابل تبدیل به سایر فرمت ها)
سال انتشار: 1997
تعداد صفحه: 515
حجم کتاب: 5 مگابایت
کد کتاب: 9780471152804 , 0471152803
توضیحات کتاب پوشش پویا: مدیریت وانیل و گزینه های عجیب و غریب
پوشش پویا منبع قطعی ریسک مشتقات است. این یک متدولوژی واقعی برای مدیریت پورتفولیوهای حاوی هر گونه امنیت غیرخطی ارائه می کند. این خطرات را از نقطه نظر بازارساز اختیار معامله و اپراتور آربیتراژ ارائه می دهد. تنها کتابی که در مورد ریسک مشتقات نوشته شده توسط یک معامله گر باتجربه با آموزش تئوری، تئوری اختیار را برای تناسب با محیط پزشک بازنویسی می کند. از آنجایی که نمی‌توان سهم بیشتری از قرار گرفتن در بازار را به‌وسیله مدل‌های ریاضی به‌دست آورد، نسیم طالب، آربیتراژور اختیاری، به‌طور منحصربه‌فردی ریسک‌های مشتقات درون مدل و خارج از مدل را پوشش می‌دهد.
نویسنده، به زبان انگلیسی ساده، مسائل حیاتی را مورد بحث قرار می‌دهد، از جمله:
- گزینه تعمیم‌یافته، که شامل تمام ابزارهای با سود محدب، از جمله پاداش بالقوه معامله‌گر می‌شود.
- تکنیک‌های مبادله گزینه‌های عجیب و غریب، از جمله گزینه‌های باینری، مانع، چند دارایی، و گزینه‌های آسیایی، و همچنین روش‌هایی برای در نظر گرفتن چروک‌های توزیع‌های واقعی و غیر زنگ‌شکل.
- پویایی‌های بازار که از دیدگاه پزشک مشاهده می‌شود، از جمله حفره‌های نقدینگی، بیمه پرتفولیو، فشارها، دم چربی، سطح نوسانات، GARCH، تکامل منحنی، تکرار گزینه استاتیک، بی‌ثباتی همبستگی، پارتو-لوی، تغییر رژیم، همبستگی خودکار تغییرات قیمت و اشکالات شدید در روش ارزش در معرض خطر.
- ابزارهای جدید برای تشخیص خطرات، مانند آنالیز گشتاور بالاتر، قرار گرفتن در معرض توپوگرافی، و تکنیک های ناپارامتریک.
- وابستگی مسیر همه گزینه‌های پوشش‌دهی شده به صورت پویا
محصول‌سازی پویا مملو از ابزارهای مفید، حکایت‌های بازار، قوانین مدیریت ریسک در یک نگاه که سال‌ها اطلاعات بازار را تقطیر می‌کند، و تعاریف مهم است. این کتاب شامل ماژول هایی است که در آن ریاضیات بنیادی مشتقات، مانند حرکت براونی، لم ایتو، پارادوکس عددی، تغییر اندازه گیری گیرسانوف، و راه حل فاینمن-کاک به زبان شهودی تمرین کننده ارائه شده است.
Hedging پویا یک مرجع ضروری و قطعی برای بازارسازان، دانشگاهیان، دانشجویان مالی، مدیران ریسک و تنظیم‌کننده‌ها است.
کتاب قطعی تجارت اختیارات و مدیریت ریسک
“اگر قیمت گذاری یک علم است و پوشش ریسک یک هنر است، طالب یک متخصص است.” — برونو دوپایر، رئیس تحقیقات مبادلات و گزینه‌ها، بازارهای سرمایه Paribas
“این فقط بهترین کتاب در مورد نحوه معامله گزینه‌ها نیست، بلکه تنها کتاب است.” —Stan Jonas، مدیر عامل FIMAT-Société Générale
“Hedging پویا شکاف را بین آنچه بهترین معامله گران می دانند و آنچه که بهترین دانشمندان می توانند ثابت کنند پر می کند.” —ویلیام مارگراب، رئیس، گروه ویلیام مارگراب، شرکت
“جامع ترین، روشنگرترین و شهودی ترین کار در مورد این موضوع است. هم برای معامله گران مبتدی و هم برای معامله گران با تجربه مفید است.” آن یافته نادر، کتابی با ارزش عملی و نظری بسیار زیاد. طالب با موفقیت شکاف بین دانشگاهی و دنیای واقعی را پر می‌کند. جالب، تحریک‌آمیز، به خوبی نوشته شده است. هر فصل برای هر معامله‌گر مشتق فعلی یا بالقوه ارزش یک ثروت دارد.” – ویکتور نیدرهوفر ، رئیس، Niederhoffer Investments
The author discusses, in plain English, vital issues, including:
- The generalized option, which encompasses all instruments with convex payoff, including a trader’s potential bonus.
- The techniques for trading exotic options, including binary, barrier, multiasset, and Asian options, as well as methods to take into account the wrinkles of actual, non-bellshaped distributions.
- Market dynamics viewed from the practitioner’s vantage point, including liquidity holes, portfolio insurance, squeezes, fat tails, volatility surface, GARCH, curve evolution, static option replication, correlation instability, Pareto-Levy, regime shifts, autocorrelation of price changes, and the severe flaws in the value at risk method.
- New tools to detect risks, such as higher moment analysis, topography exposure, and nonparametric techniques.
- The path dependence of all options hedged dynamically
Dynamic Hedging is replete with helpful tools, market anecdotes, at-a-glance risk management rules distilling years of market lore, and important definitions. The book contains modules in which the fundamental mathematics of derivatives, such as the Brownian motion, Ito’s lemma, the numeraire paradox, the Girsanov change of measure, and the Feynman-Kac solution are presented in intuitive practitioner’s language.
Dynamic Hedging is an indispensable and definitive reference for market makers, academics, finance students, risk managers, and regulators.
The definitive book on options trading and risk management
“If pricing is a science and hedging is an art, Taleb is a virtuoso.” —Bruno Dupire, Head of Swaps and Options Research, Paribas Capital Markets
“This is not merely the best book on how options trade, it is the only book.” —Stan Jonas, Managing Director, FIMAT-Société Générale
“Dynamic Hedging bridges the gap between what the best traders know and what the best scholars can prove.” —William Margrabe, President, The William Margrabe Group, Inc.
“The most comprehensive, insightful, intuitive work on the subject. It is instrumental for both beginning and experienced traders.”—
“A tour de force. That rare find, a book of great practical and theoretical value. Taleb successfully bridges the gap between the academic and the real world. Interesting, provocative, well written. Each chapter worth a fortune to any current or prospective derivatives trader.”—Victor Niederhoffer, Chairman, Niederhoffer Investments
دانلود کتاب «پوشش پویا: مدیریت وانیل و گزینه های عجیب و غریب»
برای دریافت کد تخفیف ۲۰ درصدی این کتاب، ابتدا صفحه اینستاگرام کازرون آنلاین (@kazerun.online ) را دنبال کنید. سپس، کلمه «بلیان» را در دایرکت ارسال کنید تا کد تخفیف به شما ارسال شود.