دانلود کتاب Volatile Markets Made Easy: Trading Stocks and Options for Increased Profits (به فارسی: بازارهای بی ثبات آسان شد: معاملات سهام و گزینه هایی برای افزایش سود) نوشته شده توسط «Guy Cohen»
اطلاعات کتاب بازارهای بی ثبات آسان شد: معاملات سهام و گزینه هایی برای افزایش سود
موضوع اصلی: تجارت و اقتصاد – سرمایه گذاری
نوع: کتاب الکترونیکی
ناشر: FT Press
نویسنده: Guy Cohen
زبان: english
فرمت کتاب: PDF (قابل تبدیل به سایر فرمت ها)
سال انتشار: 2009
تعداد صفحه: 353
حجم فایل: 9.39 مگابایت
کد کتاب: 0135138418 , 9780135138410
نوبت چاپ: 1
توضیحات کتاب بازارهای بی ثبات آسان شد: معاملات سهام و گزینه هایی برای افزایش سود
من این کتاب را بعد از کتاب قبلی او “گزینه ها آسان شد” خواندم، که راه را برای استفاده بیشتر از این کتاب هموار کرد. علاوه بر کرایه استاندارد به خوبی ارائه شده در کتاب های گزینه، نویسنده به جنبه های روانشناختی نیز می پردازد که می تواند نیمی از نبرد در هنگام معامله باشد. مثال های ارائه شده سودمند بودند و به عنوان یک یادگیرنده، هر چه بیشتر، بهتر بود. باز هم، خواندن خوب همراه با کتاب قبلی او.
اگرچه برای معامله گر گزینه لازم نیست که ریاضیات پشت مدل های اختیار استفاده شده را درک کند، نویسنده معادلات را شامل می شود که به نظر من بسیار مفید است. دلیل این امر این است که هر استراتژی معاملاتی در صورتی که معامله گر ریاضیات پشت آن را بفهمد، به طور مناسب تری استفاده می شود.
من سود بهتری از فروش گزینه‌ها در زمانی که نوسانات زیاد است و حرکت پایین‌تر و خرید آن‌ها زمانی که نوسانات کم است و انتظار می‌رود بالاتر برود، داشته‌ام.
به نظر می رسد اظهارات وی “اگر نوسانات در بازار به افزایش خود ادامه دهد، پس خرید این گزینه ها با حق بیمه های بالاتری پاداش خواهد گرفت، مشروط بر اینکه نوسانات ضمنی گزینه ها از این مسیر پیروی کند” به نظر می رسد از گزینه های خرید در زمانی که نوسانات بالا است و انتظار می رود بالاتر برود، حمایت می کند. در تجربه من، این یک استراتژی خطرناک است، زیرا اگر نوسانات سقوط کند، حق بیمه اختیار معامله با آن سقوط خواهد کرد و احتمالاً به سرعت با ضرر مواجه خواهید شد. این امر به ویژه در صورتی صادق است که یک گزینه را در دوره ای با نوسان بالا خریداری کرده باشید.
همچنین آرزو می‌کردم که نویسنده به تأثیر کج‌روی در علاقه باز بین قرارها و فراخوان‌ها بر احتمال بی‌ارزش شدن یک گزینه خاص اشاره می‌کرد. من این را در کتاب دیگری خواندم و از دقت این رویکرد در پیش‌بینی اینکه آیا قرارها یا تماس‌ها احتمالاً بی‌ارزش می‌شوند، شگفت‌زده شدم.
حتی با وجود نظرات انتقادی جزئی، کتاب هنوز ارزش خواندن دارد.
Although it is not necessary for an option trader to understand the mathematics behind the option models used, the author does include equations which is quite helpful in my opinion. The reason for this is that any trading strategy is used more appropriately if the trader understands the math behind it.
I have had better profits selling options when volatility is high and moving lower and buying them when volatility is low and expected to go higher.
His statement “if volatility in the market continues to rise , then buying these options will be rewarded by higher premiums,provided the implied volatility of the options follows suit” seems to advocate buying options when volatility is high and expected to go higher. In my experience this is a dangerous strategy since if volatility collapses the option premiums will collapse with it and you are likely to face a loss quickly.This is especially true if you bought an option during a period of high volatility.
Also I wished the author mentioned the effect of lopsidedness in open interest between puts and calls on the likelihood of a specific option expiring worthless. I read this in another book and was amazed at the accuracy of this approach in predicting whether the puts or calls are more likely to expire worthless .
Even with the minor critical comments the book is still worth reading.
دانلود کتاب «بازارهای بی ثبات آسان شد: معاملات سهام و گزینه هایی برای افزایش سود»
