دانلود کتاب Dynamic Hedging: Managing Vanilla and Exotic Options (به فارسی: پوشش پویا: مدیریت گزینه های وانیلی و عجیب و غریب) نوشته شده توسط «Nassim Nicholas Taleb»
اطلاعات کتاب پوشش پویا: مدیریت گزینه های وانیلی و عجیب و غریب
موضوع اصلی: تجارت و اقتصاد – امور مالی شخصی
نوع: کتاب الکترونیکی
ناشر: Wiley
نویسنده: Nassim Nicholas Taleb
زبان: english
فرمت کتاب: PDF (قابل تبدیل به سایر فرمت ها)
سال انتشار: 1997
تعداد صفحه: 515
حجم فایل: 21.16 مگابایت
کد کتاب: 0471152803 , 9780471152804
توضیحات کتاب پوشش پویا: مدیریت گزینه های وانیلی و عجیب و غریب
پوشش ریسک پویا منبع قطعی ریسک مشتقات است. این یک متدولوژی دنیای واقعی برای مدیریت پورتفولیوهای حاوی هرگونه امنیت غیرخطی ارائه می‌کند. این خطرات را از نقطه نظر بازارساز اختیار معامله و اپراتور آربیتراژ ارائه می دهد. تنها کتابی که در مورد ریسک مشتقات نوشته شده توسط یک معامله گر باتجربه با آموزش تئوری، تئوری اختیار را برای تناسب با محیط پزشک بازنویسی می کند. از آنجایی که نمی‌توان سهم بیشتری از قرار گرفتن در معرض بازار را به درستی توسط مدل‌های ریاضی به دست آورد، نسیم طالب، آربیتراژور اختیاری اشاره کرد که به طور منحصربه‌فردی ریسک‌های مشتقات درون مدل و خارج از مدل را پوشش می‌دهد.
نویسنده، به زبان انگلیسی ساده، مسائل حیاتی را مورد بحث قرار می‌دهد، از جمله:
- گزینه تعمیم‌یافته، که شامل همه ابزارهای با سود محدب، از جمله پاداش بالقوه معامله‌گر می‌شود.
- تکنیک‌های مبادله گزینه‌های عجیب و غریب، از جمله گزینه‌های باینری، مانع، چند دارایی، و گزینه‌های آسیایی، و همچنین روش‌هایی برای در نظر گرفتن چروک‌های توزیع‌های واقعی و غیر زنگ‌شکل.
- پویایی‌های بازار که از دیدگاه پزشک مشاهده می‌شود، شامل حفره‌های نقدینگی، بیمه پرتفولیو، فشارها، دم چربی، سطح نوسانات، GARCH، تکامل منحنی، تکرار گزینه استاتیک، بی‌ثباتی همبستگی، پارتو-لوی، تغییر رژیم، همبستگی خودکار تغییرات قیمت و ایرادات شدید در روش ارزش در معرض ریسک.
- ابزارهای جدید برای تشخیص خطرات، مانند آنالیز گشتاور بالاتر، قرار گرفتن در معرض توپوگرافی و تکنیک های ناپارامتریک.
- وابستگی مسیر همه گزینه‌های پوشش‌دهی شده به صورت پویا
محصول‌سازی پویا مملو از ابزارهای مفید، حکایت‌های بازار، قوانین مدیریت ریسک در یک نگاه است که سال‌ها اطلاعات بازار را تقلید می‌کند. و تعاریف مهم این کتاب شامل ماژول هایی است که در آنها ریاضیات اساسی مشتقات، مانند حرکت براونی، لم ایتو، پارادوکس عددی، تغییر اندازه گیری گیرسانوف، و راه حل فاینمن-کاک به زبان شهودی تمرین کننده ارائه شده است.
هجینگ پویا یک مرجع ضروری و قطعی برای بازارسازان، دانشگاهیان، دانشجویان مالی، مدیران ریسک و تنظیم‌کننده‌ها است.
کتاب قطعی در مورد تجارت اختیارات و مدیریت ریسک
“اگر قیمت گذاری یک علم است و پوشش ریسک یک هنر است، طالب یک هنرپیشه است.” برونو دوپایر، رئیس بخش تحقیقات مبادلات و گزینه‌ها، بازارهای سرمایه Paribas
“این فقط بهترین کتاب در مورد نحوه معامله گزینه‌ها نیست، بلکه تنها کتاب است.” استن جوناس، مدیر عامل، FIMAT-SociГ©tГ © GénГ©rale
«پرچین پویا فاصله بین آنچه بهترین معامله‌گران می‌دانند و آنچه بهترین دانشمندان می‌توانند ثابت کنند پر می‌کند.» ویلیام مارگراب، رئیس گروه ویلیام مارگراب، شرکت.
”جامع ترین، روشنگرترین و شهودی ترین کار در مورد این موضوع. هم برای معامله گران مبتدی و هم برای معامله گران با تجربه مفید است. آن یافته نادر، کتابی با ارزش عملی و نظری. طالب با موفقیت شکاف بین دانشگاهی و دنیای واقعی را پر می کند. جالب، تحریک آمیز، خوب نوشته شده است. هر فصل برای هر معامله گر فعلی یا احتمالی مشتقات ارزش یک ثروت دارد.”
The author discusses, in plain English, vital issues, including:
- The generalized option, which encompasses all instruments with convex payoff, including a trader’s potential bonus.
- The techniques for trading exotic options, including binary, barrier, multiasset, and Asian options, as well as methods to take into account the wrinkles of actual, non-bellshaped distributions.
- Market dynamics viewed from the practitioner’s vantage point, including liquidity holes, portfolio insurance, squeezes, fat tails, volatility surface, GARCH, curve evolution, static option replication, correlation instability, Pareto-Levy, regime shifts, autocorrelation of price changes, and the severe flaws in the value at risk method.
- New tools to detect risks, such as higher moment analysis, topography exposure, and nonparametric techniques.
- The path dependence of all options hedged dynamically
Dynamic Hedging is replete with helpful tools, market anecdotes, at-a-glance risk management rules distilling years of market lore, and important definitions. The book contains modules in which the fundamental mathematics of derivatives, such as the Brownian motion, Ito’s lemma, the numeraire paradox, the Girsanov change of measure, and the Feynman-Kac solution are presented in intuitive practitioner’s language.
Dynamic Hedging is an indispensable and definitive reference for market makers, academics, finance students, risk managers, and regulators.
The definitive book on options trading and risk management
”If pricing is a science and hedging is an art, Taleb is a virtuoso.” —Bruno Dupire, Head of Swaps and Options Research, Paribas Capital Markets
”This is not merely the best book on how options trade, it is the only book.” —Stan Jonas, Managing Director, FIMAT-SociГ©tГ© GГ©nГ©rale
”Dynamic Hedging bridges the gap between what the best traders know and what the best scholars can prove.” —William Margrabe, President, The William Margrabe Group, Inc.
”The most comprehensive, insightful, intuitive work on the subject. It is instrumental for both beginning and experienced traders.”—
”A tour de force. That rare find, a book of great practical and theoretical value. Taleb successfully bridges the gap between the academic and the real world. Interesting, provocative, well written. Each chapter worth a fortune to any current or prospective derivatives trader.”—Victor Niederhoffer, Chairman, Niederhoffer Investments
دانلود کتاب «پوشش پویا: مدیریت گزینه های وانیلی و عجیب و غریب»
برای دریافت کد تخفیف ۲۰ درصدی این کتاب، ابتدا صفحه اینستاگرام کازرون آنلاین (@kazerun.online ) را دنبال کنید. سپس، کلمه «بلیان» را در دایرکت ارسال کنید تا کد تخفیف به شما ارسال شود.