Kointegrationskonzepte Für Die Kreditrisikomodellierung: Systematische Kreditrisiken Und Makroökonomische Theorienbildung (german Edition)

In den letzten Jahren sind die Messung und die Steuerung von Kreditrisiken aufgrund der verschlechterten makroökonomischen Rahmenbedingungen und der daraus resultierenden Zunahme der Insolvenzen ins Zentrum des Interesses gerückt. Verstärkt wird diese Entwicklung durch die vom Baseler Ausschuss für Bankenaufsicht erarbeiteten Neuregelungen der Eigenkapitalausstattung von Kreditinstituten. Die Modellierung von Kreditportfoliorisiken mithilfe mathematisch-statistischer Analyseverfahren gewinnt vor diesem Hintergrund an Bedeutung. Matthias Wagatha erarbeitet ein bedingtes Modellgerüst für die Kreditrisikoanalyse, das eine explizite Verknüpfung zwischen systematischen Kreditrisiken und internationalen makroökonomischen Systemen herstellt. Hierzu werden anhand von vektorautoregressiven Modellen in Verbindung mit Kointegrationskonzepten makroökonomische Theorien aufgestellt und überprüft. Durch eine praktische Umsetzung wird der Zusammenhang von Kreditausfallzyklen und Konjunktur verdeutlicht. Front Matter....Pages I-XXXVII Einleitung....Pages 1-8 Methoden der Kointegration und der multivariaten Zeitreihenanalyse....Pages 9-94 Ökonomischer Zusammenhang von Konjunktur und systematischen Kreditausfallrisiken....Pages 95-119 Empirische Analyse von VAR Modellen der systematischen Kreditrisiken....Pages 121-306 Zusammenfassung....Pages 307-311 Back Matter....Pages 313-388 Matthias Wagatha entwickelt ein bedingtes Modellgerüst für die Kreditrisikoanalyse, das eine explizite Verknüpfung zwischen systematischen Kreditrisiken und internationalen makroökonomischen Systemen herstellt. Hierzu werden anhand von vektorautoregressiven Modellen in Verbindung mit Kointegrationskonzepten makroökonomische Theorien aufgestellt und überprüft. Matthias Wagatha entwickelt ein bedingtes Modellgerust fur die Kreditrisikoanalyse, das eine explizite Verknupfung zwischen systematischen Kreditrisiken und internationalen makrooekonomischen Systemen herstellt.